Bill Hwang: การขึ้นและลงของเทรดเดอร์ยอดนิยมที่ทำเงินได้ 20 พันล้านดอลลาร์และสูญเสียทุกอย่างใน 2 วัน

- Bill Hwang ผู้ค้าหุ้นที่มีประสบการณ์และผู้จัดการกองทุนเฮดจ์ฟันด์ รวบรวมมูลค่าสุทธิหลายพันล้านดอลลาร์ในช่วงหลายปีที่ผ่านมา

- อย่างไรก็ตาม ฮวังไม่สามารถอยู่ในสโมสรมหาเศรษฐีได้ยาวนาน เนื่องจากสูญเสียเงิน 20 พันล้านดอลลาร์ที่เขาทำไปได้ในเวลาเพียงสองวัน

- มีรายงานว่าการสูญเสียเกิดขึ้นเนื่องจากบริษัทของเขาล้มเหลวในการชำระคืนเงินกู้ที่เขาเอาไปลงทุนหลังจากที่หุ้นของบริษัทใหญ่แห่งหนึ่งในพอร์ตการลงทุนของบริษัทดิ่งลง

ในปีพ.ศ. 2525 ซองกุกฮวางอพยพมาจากเกาหลีใต้ไปยังสหรัฐอเมริกาและใช้ชื่อภาษาอังกฤษว่าบิล บางทีอาจจะรู้สึกเหมือนอยู่บ้านในประเทศใหม่

เขาเข้าเรียนที่มหาวิทยาลัยแห่งแคลิฟอร์เนียที่ลอสแองเจลิสและในที่สุดก็ได้รับปริญญาโทบริหารธุรกิจจากมหาวิทยาลัยคาร์เนกีเมลลอน

จากการเป็นพนักงานขายในบริษัทหลักทรัพย์สองแห่ง Hwang ได้หยุดพักครั้งใหญ่ในปี 1996 เมื่อเขาได้รับตำแหน่งนักวิเคราะห์ที่ Tiger Management

อ่านยัง

Kwamena & Penelope: คู่รักชาวกานาใช้ผลประโยชน์หลังเกษียณเพื่อเริ่มต้นธุรกิจอย่างไร

Tiger Management ซึ่งก่อตั้งขึ้นในปี 1980 ถือเป็นผู้บุกเบิกกองทุนเฮดจ์ฟันด์

กองทุนเฮดจ์ฟันด์คืออะไร?

กองทุนเฮดจ์ฟันด์คือบริษัทการลงทุนที่นำเงินของลูกค้าไปลงทุนในทางเลือกอื่นเพื่อเอาชนะตลาดหรือป้องกันความเสี่ยงจากการเปลี่ยนแปลงของตลาดที่คาดไม่ถึง

กองทุนป้องกันความเสี่ยงตาม Investopedia ใช้กลยุทธ์ต่างๆ เพื่อสร้างผลตอบแทนเชิงรุก หรืออัลฟ่าสำหรับนักลงทุน

จากนักวิเคราะห์สู่กองทุนเฮดจ์ฟันด์ของตัวเอง: การเดินทางของ Hwang สู่พันล้านเริ่มต้น

ในปี 2000 Hwang ได้ก่อตั้งกองทุนของตนเองชื่อ Tiger Asia Management ตาม The New York Times , Hwang ได้ย้ายหลังจากที่ Julian Robertson หัวหน้าของเขาที่ Tiger Management ตัดสินใจปิดกองทุน New York ให้กับนักลงทุนภายนอก

ดังนั้น Tiger Asia Management จึงมุ่งเน้นไปที่หุ้นเอเชียและเติบโตอย่างรวดเร็ว The New York Times กล่าวว่ากองทุนป้องกันความเสี่ยง ณ จุดหนึ่งสามารถจัดการ 3 พันล้านดอลลาร์สำหรับนักลงทุนภายนอก

Bloomberg ตั้งข้อสังเกตว่ากองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่ Hwang เป็นเจ้าของมีสินทรัพย์ถึง 10 พันล้านดอลลาร์ ธุรกิจเฟื่องฟู!

อ่านยัง

กลุ่มกบฏญิฮาดโจมตีโรงแรมในประเทศโมซัมบิก แอฟริกาใต้อาจมีความเสี่ยง

อย่างไรก็ตาม ภายในปี 2013 ฮวางก็พังทลายลง อาชีพกองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่เคยรุ่งโรจน์พังทลายลง Forbes ระบุไว้

สื่อข่าวธุรกิจระบุว่า:

'การขาดทุนจากการซื้อขายในช่วงวิกฤตการเงินทำให้เขาถ่อมตัว และคำตัดสินลงโทษทางอาญาของสหรัฐฯ ในบริษัทของเขาเรื่องการซื้อขายโดยใช้ข้อมูลวงในทำให้ Hwang หลุดออกจากเกมกองทุนเฮดจ์ฟันด์โดยสิ้นเชิง เขาปิดกองทุนป้องกันความเสี่ยง Tiger Asia ซึ่งเชี่ยวชาญด้านอินเทอร์เน็ตและหุ้นมีเดียในเอเชีย และ สูญเสียลูกค้าทั้งหมดของเขา'

เขาถูกกล่าวหาว่าซื้อขายโดยใช้ข้อมูลวงในโดยหน่วยงานกำกับดูแลหลักทรัพย์ของสหรัฐฯ หรือว่าเขาสารภาพผิดกับการฉ้อโกงในนามของไทเกอร์เอเชียในปี 2555

Archegos Capital Management เปิดตัวในปี 2556

ในปี 2013 Hwang ได้เปิดตัว Archegos ซึ่งเป็นสำนักงานครอบครัวที่เขาก่อตั้งขึ้นเพื่อจัดการความมั่งคั่งส่วนตัวของเขาด้วยเงินประมาณ 500 ล้านดอลลาร์หรือประมาณนั้น นักลงทุนได้ละทิ้งเขา

นอกจากนี้ เมื่อถูกห้ามไม่ให้ซื้อขายในตลาดโปรดของเขา ฮ่องกง และตลาดอื่นๆ ในเอเชีย ฮวางจึงหันความสนใจไปที่ตลาดหุ้นสหรัฐ

อ่านยัง

พบกับมหาเศรษฐี 100 ปีที่เข้าออฟฟิศทุกวัน

แม้จะมี 'สัมภาระ' ของเขา แต่ในไม่ช้า Hwang ก็จะกลายเป็นเจ้าสาวของธนาคารอีกครั้งเนื่องจากมีรายงานว่าหลายคนกระตือรือร้นที่จะให้ยืมเงินจำนวนมหาศาลแก่เขาเนื่องจาก Archegos สะสมการซื้อขายที่ชนะและสร้างความตื่นเต้นให้กับการลงทุน

ผลงานของ Archegos ได้แก่ Amazon.com, Facebook, LinkedIn และ Netflix

ในเวลาอันควร ด้วยเงินกู้จากธนาคารหลายแห่ง Hwang สร้าง Archegos โดยรับผิดชอบพอร์ตโฟลิโอมูลค่า 1 แสนล้านเหรียญ

มูลค่าสุทธิของ Hwang เพิ่มขึ้นเป็น 20 พันล้านดอลลาร์ จากข้อมูลของ Bloomberg ที่จุดสูงสุด ความมั่งคั่งของ Hwang ได้บดบังเงิน 30 พันล้านดอลลาร์ในช่วงสั้นๆ

เงิน 20 พันล้านดอลลาร์หายไปในเวลาเพียงสองวัน

การสูญเสียของ Archegos ได้รับการอธิบายเป็นหนึ่ง 'ความล้มเหลวที่น่าทึ่งที่สุดในประวัติศาสตร์การเงินสมัยใหม่' บลูมเบิร์กตั้งข้อสังเกตว่า 'ไม่มีใครสูญเสียเงินมากอย่างรวดเร็ว' อย่างที่ฮวังทำ

สื่อข่าวการเงินระบุ ผู้เชี่ยวชาญการค้าวัย 57 ปีรายนี้จะโดดเด่นท่ามกลางมหาเศรษฐีโลก ถ้าเขายื่นมือออกไปเมื่อต้นเดือนมีนาคม พ.ศ. 2564 และรับเงินเข้าบัญชี

อ่านยัง

เรื่องราวสุดอัศจรรย์ของการที่มหาเศรษฐีสูญเสียเงินกว่า 35 พันล้านดอลลาร์ใน 12 เดือน

ในขณะที่มหาเศรษฐีคนอื่น ๆ มีความมั่งคั่งส่วนใหญ่ผูกติดอยู่กับธุรกิจ อสังหาริมทรัพย์ การลงทุนที่ซับซ้อน ทีมกีฬา และงานศิลปะ มูลค่าสุทธิ 20 พันล้านดอลลาร์ของ Hwang ส่วนใหญ่เป็นสภาพคล่อง นั่นคือไม่ผูกมัดกับธุรกิจที่จับต้องได้

และแล้วในสองวันสั้นๆ มันก็หายไป ประมาณปลายเดือนมีนาคม พ.ศ. 2564 เมื่อวันศุกร์ที่ 26 มีนาคม พ.ศ. 2564 ทราบว่า Archegos ผิดนัดเงินกู้ที่ใช้สร้างพอร์ตการลงทุนมูลค่าพันล้านดอลลาร์

ด้วยมูลค่าหลายพันล้านดอลลาร์ Hwang ได้เพิ่มมูลค่าหุ้นของ ViacomCBS มูลค่า 20 พันล้านดอลลาร์ ทำให้เขากลายเป็นผู้ถือหุ้นสถาบันรายใหญ่ที่สุดรายเดียวของบริษัทสื่อ

อย่างไรก็ตาม ในช่วงปลายเดือนมีนาคม หลังจากที่หุ้นของ ViacomCBS ร่วงลง ธนาคารต่างๆ ก็เรียกร้องเงินจากบริษัทของ Hwang ชื่อ Archegos

เนื่องจาก Archegos ไม่สามารถจ่ายได้ พวกเขาจึงยึดทรัพย์สินและขายทิ้ง ในที่สุดก็กวาดล้างมูลค่าสุทธิของ Hwang มูลค่า 20 พันล้านดอลลาร์

Bloomberg ตั้งข้อสังเกตว่าประสบการณ์อันเลวร้ายของ Archegos เป็นหายนะที่ป้องกันได้ทั้งหมดซึ่งเกิดจากธนาคารที่ให้เงินกู้ Hwang

ยักษ์ใหญ่ด้านข่าวการเงินกล่าวว่าการสูญเสียของ Hwang จะน้อยมากหากธนาคารจำกัดการก่อหนี้ของเขาหรือยืนกรานที่จะมองเห็นธุรกิจที่เขาทำกับเงินของพวกเขามากขึ้น

หน่วยงานกำกับดูแลตลาดหุ้นสหรัฐยังถูกตำหนิเนื่องจากไม่มั่นใจว่าการซื้อขายมีความโปร่งใสเพียงพอ

ในข่าวอื่น ๆ แอนดรูว์ วิลกินสัน นักลงทุนชาวแคนาดา สูญเสียเงินลงทุน N3.80 พันล้านภายใน 12 ปี เนื่องจากการใช้จ่ายเกินและปฏิเสธที่จะเป็นหุ้นส่วน .

บริษัท Flow ซึ่งเป็นบริษัทของเขาเป็นแอพสำหรับทำงานที่ทันสมัยที่ทุกองค์กรและบุคคลต่างต้องการ จนกระทั่งผู้ร่วมก่อตั้ง Facebook ได้สร้าง Asana

รายรับต่อปี 3 ล้านดอลลาร์ของโฟลลดลงเหลือ 900,000 ดอลลาร์เนื่องจากการแข่งขันจากอาสนะและการขาดเงินทุนในการแข่งขัน